股指期货跨品种套利就是利用两种不同但又有关联的指数期货产品之间的价差来做交易。这两种指数就像是一对“好兄弟”，它们之间有相互替代性，或者会受到同样的供求因素影响。

打个比方，道琼斯指数期货和标准普尔指数期货，它们虽然不是完全一样，但都反映了美国股票市场的一部分情况，有着紧密的联系。跨品种套利的交易方式就是同时买入和卖出相同交割月份但不同种类的股指期货合约，也就是一手买，一手卖。比如说，你觉得道琼斯指数期货和标准普尔指数期货之间的价差不太合理，就可以买入价格相对便宜的指数期货合约，同时卖出价格相对贵的那个合约。

跨品种套利咋赚钱？

跨品种套利赚钱的关键就在于价差的变化。正常情况下，不同品种的期货合约之间会有一个相对稳定的价差范围。但有时候，由于各种原因，这个价差会偏离平时的正常合理范围，这时候就出现了套利机会。

这时候，就可以像捡便宜一样，买入价格偏低的品种期货合约，同时卖出价格偏高的品种期货合约。等过一段时间，不同品种的期货合约价差又回到了正常合理水平，咱们再通过反向对冲平仓，把之前买入和卖出的合约都平掉，这样就能赚到中间的差价啦。就好比你在市场低价买进了一件商品，然后等价格上涨到合理价位再卖出，中间的差价就是你的利润。

国内股指期货跨品种套利啥情况？

在国内期货市场，股指期货跨品种套利已经变得很常见了。目前，国内推出了沪深300股指期货、上证50股指期货和中证500股指期货这三个品种。这三个品种之间时不时就会出现套利机会。

不过，要抓住这些套利机会可没那么容易。首先，咱们很难事先知道价差什么时候会偏离合理范围，就像你很难预测明天哪个地方会突然出现打折促销一样。其次，价差的合理范围也只是一个大概的估计，它不是一成不变的，会随着时间的推移而改变。比如说，市场环境变了，经济形势不一样了，这个合理范围就可能跟着调整。

所以，对于资产管理人来说，要想在股指期货跨品种套利中赚到钱，就得采用自动化识别套利机会的手段，建立套利交易模型。这就好比是给寻宝游戏装上一个高科技的探测器，能更快更准确地找到宝藏（套利机会）。

总之，股指期货跨品种套利虽然听起来有点复杂，但只要咱们了解了它的原理，掌握了一定的方法，说不定也能在这个金融投资的游戏里找到属于自己的财富密码哦！不过，投资有风险，大家在参与的时候还是要谨慎再谨慎哦！

来源：衍生股指君