大摩:中国人寿(02628)首季盈利胜预期评级“增持”

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阡乐科技获悉,大摩发布研报称,中国人寿(02628)第一季盈利强劲增长39.5%,是以寿险为中心的同业中最高,且大幅优于该行预期,意味着年化ROE达到22%。每股账面值亦都稳健地增长4.5%,优于其他寿险同业。整体而言,该行认为国寿第一季业绩令人满意,尤其是财务指标的表现。销售增长放缓,但结构良好。目标价15.2港元,评级“增持”。


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